华为与荣耀 各奔东西

作者：南北

来源：GPLP犀牛财经（ID:gplpcn）

“选择决定命运”

对于华为与荣耀来讲，伴随着二者“各奔东西”，二者的命运也就发生根本性改变。

于荣耀，2021年迎来了新的篇章——2021年1月6日，荣耀内部人士透漏，荣耀与高通的合作正在进行中，由于荣耀终端公司不在美国实体清单内，所以与美国供应链企业的合作不需要审批。基于高通5G芯片的荣耀手机产品已经在推进中，新品预计将在2021年五六月前后上市，先从中端产品做起。

于华为，制裁还在继续，并且加深。

2021年1月18日，路透社消息称，特朗普政府通知了包括芯片制造商英特尔在内的几家华为供应商，称将撤销向华为出售产品的某些许可证，并计划拒绝其他数十个企业向华为供货的申请。并称，这些通知是在特朗普政府任期的最后几天，美国对中国采取一系列行动之际发出的。

同日，华为官网迎来大变更，华为商城已经正式全面下架荣耀相关产品，华为的官方渠道VMALL商城和APP端，都无法购买到荣耀相关产品，包括荣耀手机、平板、路由器、智能穿戴及智慧屏等。这意味着，继组织、人事结构之后，华为正式与荣耀在“渠道”上进行切割，今后华为与荣耀，是两个完全独立的品牌。

时间线拉回到2020年11月，在华为内部召开的送别荣耀会议上，华为创始人任正非明确表示：荣耀与华为一旦“离婚”就不要再藕断丝连，荣耀要做华为全球最强的竞争对手，超越华为，甚至可以喊打倒华为。

一位74岁的老人对荣耀的不舍与期许，溢于言表，他说：正当秋风起，杏叶一地黄，出门也许是更冷的寒风，我们再不能为你们遮风挡雨了，一路走好，多多保重。

在美国屡次无端制裁下，华为终于明白，美国某些政客不是要纠正华为，而是要打死华为。所以，这是华为“断臂”求生的壮烈之举，也是一场荣耀相关产业链发起的自救行为。

华为与荣耀，各奔东西，情难舍，路，不好走。

华为出售荣耀 早就命中注定

荣耀的诞生带有一定的历史使命。

相关信息显示，荣耀品牌诞生于2013年12月，定位为互联网手机品牌，对标小米。荣耀成立后，先后推出了荣耀3C、荣耀3X等爆款产品。2017年，荣耀以5450万台的销量、789亿元销售额，超过小米成为国内线上份额第一的手机品牌。

2019年上半年，荣耀贡献了华为一半的出货量，就出货量而言，已可以独自与小米+红米抗衡。同时在手机行业整体大盘下滑近10%的背景下，荣耀在中国市场份额整体达到13%，成为排名第四、增长第二的手机品牌。

余承东曾说，华为高端品牌守住南坡，荣耀也要守住北坡。所谓的北坡，就是当时如日中天的小米。后来，华为选择田忌赛马的策略，让荣耀定位中低端、高性价比，主要走互联网渠道，而华为手机可以腾出手来，专攻中高端产品，走线下渠道。

但脱胎于华为的荣耀，同样受制于华为。

2015年，荣耀线上渠道流量触碰到天花板，开始拓展线下渠道，在产品上也开始脱离互联网渠道产品，走向中高端。而华为手机本身也开发出了nova这样主打性价比的手机。

因此，无论在内部竞争还是外部市场，荣耀与华为手机这个主品牌都形成了正面竞争。

特别是近两年，荣耀这个小弟和大哥华为手机之间的互搏越来越频繁。由于荣耀的定位要低于华为，只要在华为内部一天，荣耀就永远是子品牌，技术、渠道等在内部都面临相互打架的情况，比如麒麟芯片一定是华为旗舰先用，随后“下放”到荣耀，而一些尝鲜性质的功能，则会在荣耀首先上线，成熟以后再应用到华为上。荣耀团队的一些员工，对此也颇有意见。

市场一直认为，出售荣耀是迟早的，缺的只是一个恰当的时机。

2018年前后，荣耀曾经计划独立，并计划在香港上市，甚至一度做好了公章。彼时正值荣耀成立五周年的时间节点，荣耀当时的独立计划，是为了让这个子品牌能够得到更好的发展，提升品牌度，而不是完全依附于华为。

只是因为种种意外，整个事情的进程一度被耽搁，直到美国制裁的到来。

2020年5月15日，美国发布针对华为的第二轮制裁，规定120天的缓冲期以后，华为就不能用美EDA软件来设计芯片，未获得许可证，不能通过使用该国技术的芯片代工厂生产芯片。这相当于切断了华为自行设计芯片的供给。

2020年8月17日，美国发布第三轮制裁，规定包括各类成品芯片以及晶圆代工服务，只要是供应链企业采用了其技术和原料，华为就都不能采购。

这直接封死了华为获取芯片的各种渠道。

2020年9月15日，美国对华为的禁令正式全面实施，为此，台积电也正式停止为华为麒麟芯片代工，更重要的是，台积电是唯一能为华为实现5nm处理器代工的企业。

屡次无端制裁使华为面临“无芯可用”的危机，这一趋势，也逐渐传导至集团旗下另一品牌——荣耀手机。

彭博社援引知情人士报道，华为自主研发的某些电信设备必备芯片的库存只能维持到2021年初，而荣耀的存在加剧了华为的“断芯”危机。

据Canalys的统计数据显示，2020年第三季度华为全球手机出货量为5170万部，同比下滑22%，为6年来首次下跌。按去年三季度华为全球出货量荣耀占比26%计算，出售荣耀，意味着未来每个季度将会从荣耀品牌中节省出接近1/3的手机芯片。

对于这些腾挪出的手机芯片，华为既可以用来加强在中国智能手机的出货，也可以采取之前战略性抑制出货的策略，延长华为手机品牌在市场中的存在和影响力，以换取非市场因素的改善。

如今，作为面向年轻客群的荣耀已经6个月没有新机发布，显然处在一个异常的局面中。2020荣耀发布了荣耀30系列、Play4、X10、30s等多款产品，但最近的一次发布会，也要追溯到2019年7月份。此前有荣耀市场方面人员透露，在产品宣传上，甚至“没得可忙”。

2020年双十一时，老对手小米秀出节节高的业绩，而过去线上份额第一的荣耀，仅仅晒了一组IoT产品的销售数据。手机方面，甚至没有针对双十一有任何降价促销的营销活动。

所以，如果荣耀继续留在华为，迎来的只能是业务停摆，慢性死亡。因此，华为挥别荣耀或许早就命中注定，只是在美国制裁的这么一个特殊时刻，华为剥离荣耀手机显得有点悲壮而已。

失去了华为的荣耀手机

对于本就貌合神离的华为和荣耀来讲，二者的分离似乎差的就是时间而已。

果然，那一天还是真的来了。

2020年11月17日，《深圳特区报》发布联合声明，深圳市智信新信息技术有限公司已与华为投资控股有限公司签署了收购协议，完成对荣耀品牌相关业务资产的全面收购。出售后，华为不再持有新荣耀公司的任何股份。

据了解，深圳市智信新信息技术有限公司由深圳市智慧城市科技发展集团与30余家荣耀代理商、经销商共同投资设立，其中，深圳市智信新信息技术有限公司于2020年9月27日成立，注册资本1亿元。

据相关公开资料显示，深圳市智信新信息技术有限公司的股东资料为：

深圳国资委全资控股的深圳智慧城市科技发展集团持股98.6%；

深圳国资协同发展私募基金合伙企业持股1.4%。

而持股1.4%的私募基金出资人包括30余家荣耀代理商、经销商。这些代理商、经销商大多数背后也是国资控股，比如中邮器材则由国务院控股，天音控股由深圳市国资委控股。

换句话说，华为出售荣耀，是深圳政府层面的一次国资救市行为。

联合声明指出，此次收购既是荣耀相关产业链发起的一场自救和市场化投资，不仅能最大化地保障消费者、渠道、供应商、合作伙伴及员工的利益，而且更是一次产业互补。全体股东将全力支持新荣耀，让新荣耀在资源、品牌、生产、渠道、服务等方面汲取各方优势，更高效地参与到市场竞争中。

华为也同时发布最新声明称，在产业技术要素不可持续获得、消费者业务受到巨大压力的艰难时刻，为让荣耀渠道和供应商能够得以延续，华为投资控股有限公司决定整体出售荣耀业务资产，收购方为深圳市智信新信息技术有限公司。对于交割后的荣耀，华为不占有任何股份，也不参与经营管理与决策。

这桩交易，荣耀能得到的是采购零部件不受美国禁令限制，这对于荣耀品牌、供货商与中国电子业是多赢局面，同时荣耀手机在中高端机型的开发能力及营销上也将会更有优势。但失去的，是华为品牌，研发，渠道等多方面的支持。

所以荣耀不再是“华为荣耀”。

剥离之后，曾经的消费者还会认可荣耀这个品牌吗？随着华为的市场份额开始下滑，失去了华为背书的荣耀是否还有底气与市场中强劲对手竞争？

对此，华为方面有关人士曾表示，华为高端技术并没有和荣耀有太多交集，换句话说，荣耀团队出走，不会对华为的研发体系造成太大影响，而荣耀方面也不会带走什么华为的核心技术，未来，荣耀需要重构自己的研发体系。

因此，市场对于荣耀被出售后的前景不太乐观。

而另一方面，华为在尽最大可能的为荣耀提供帮助，有多位华为高管空降至新荣耀，包括华为消费者业务首席运营官万飙、荣耀总裁赵明、华为产品线副总裁方飞、华为消费业务中国区零售管理部部长杨健等。其中，万飙将出任新荣耀董事长。

由于此前荣耀与华为共用供应链，所以荣耀并没有自己的供应链团队。“除了万飙过来时带了很多二级干部外，至少有6000以上华为供应链员工加入了新荣耀。”有知情人士称：“荣耀军心很稳”

近日，有厂商表示：“目前华为手机业务中有相当一部分的骨干人员都加入了新荣耀，其他的资源也更加向新荣耀倾斜。在我们看来，不论是市场用户的认可，还是供应链厂商的支持度，该品牌的竞争力比起其他品牌来说并不逊色。”

一家华为零组件的核心供应商也称：实际上，新荣耀在近期已经陆续给部分供应商下了产品订单。

2021年1月5日，荣耀手机官微在宣布，即日起荣耀V40在线上线下渠道接受预约。有消息称，这款新机将搭载联发科高端芯片天玑1000+。

2021年1月12日，荣耀CEO赵明在微博表示：“面对新征程，荣耀会一如既往坚持技术创新，7年合作团队是我们冲击高端市场的有力保障。”

然而，新的荣耀不可避免的一个问题则是，荣耀何时能够终结过渡期，是否还能保持原有的市场地位，一切还需要时间的答案。

失去了荣耀的华为

华为的缺芯危机，在2021年还将延续。

尽管在2020年，业界一直有传闻说华为已经进入芯片领域，但始终未得到华为方面的证实。实际上，即便华为努力切入芯片制造领域，但以芯片制造领域的高门槛以及美国对国内芯片制造领域的整体封锁，因此，华为的投入很难在2021年看到实质性的成果，更无法像网上传言那样，制造光刻机，剑指3nm。

其实，华为的芯片危机，不只是华为一个厂家的事情，而是整个中国半导体产业链的问题。

芯片，是一项极其精密的技术。华为在芯片设计领域并不差，华为海思还入围世界十大芯片企业，但是，华为在芯片制造上确实无比薄弱，这也是国内芯片技术及产业的软肋。

华为早年侧重芯片设计方向，却遗漏了芯片制造技术的发展，这也导致了华为能设计出5NM的芯片，却无法制造出来，而我国整体芯片制造水平还停留在28NM上。

就目前来看，世界主流芯片是在5NM制程，而我国目前刚刚突破14NM制程工艺，还是依靠美国技术，差距十分明显。

同时我国又是芯片需求大国，在世界手机品牌排行榜中，前六位中国四家企业上榜，但是，我国手机制造商所需的芯片大部分依赖于海外进口——数据显示，近年来，中国芯片进口额超过石油，为第一大宗进口商品。2019年，中国集成电路的总进口量约为4451.3亿块，进口总金额超过3000亿美元。

从2018年的中兴事件，到近两年华为危机、中芯国际受限，暴露出中国企业“缺芯少魂”的致命软肋。国内集成电路加工所需的纯度为99.9999％乃至更高的大尺寸硅片基本依赖进口，被称为“半导体工业皇冠上的明珠”的光刻机更是如此。

目前国产光刻机工艺水平为90纳米。国内领先的半导体设备制造企业，上海微电子设备集团有限公司将于2021年～2022年交付首台28纳米工艺的国产浸没式光刻机。

除光刻机外，尖端工艺所需的诸如刻蚀机、离子注入机等设备、材料也都大多掌握在东京电子、应用材料、泛林等欧美日韩企业手中。

对此，资深业内人士表示中国芯片的生产装备、原材料、管理生产流程的工业软件90％以上都要进口。

所以，一旦遭遇芯片停供，国内科技界必然一片混乱，手机业务将面临停转，华为则是其中的典型案例。

资料显示，此次美国的芯片制裁对华为影响重大，尤其是华为手机业务对鸿蒙系统的影响力更甚——资料显示，华为鸿蒙系统是华为1+8+N的核心竞争力和华为未来战略的支撑点，如果失去，不只是是经济上的损失，更重要的是华为未来的鸿蒙成长和麒麟芯片受限，导致围绕手机展开的布局体系会受到冲击，这才是关键。

而如今即将到来的5G时代必将深刻改变互联网及相关行业的生态和发展，华为掌握着世界领先的5G技术，这也是美国对华为严加打击的根本原因。

2021年1月12日，华为消费者BG软件部总裁王成录表示，鸿蒙OS的出现，不是为了应对美国制裁而做的替代系统，也不是安卓和iOS的拷贝，它是真正面向未来IoT（物联网）时代的一个全景操作系统——客观而言，华为鸿蒙系统是国产操作系统的一个新旗帜，它不只是在智能电视和手机上使用，更多的是服务未来智能生活。以后只需要一部手机即可操作所有智能家居和设备，享受科技带来的乐趣。

据悉，华为2021年的目标是自有设备的装机量保守估计是2亿台，或者远超2亿台。然后开放给第三方厂商，保守装机量为一亿台。这样估算的话，2021年华为鸿蒙设备可达到3亿台到4亿台，这就是“鸿蒙操作系统”的开源计划：打造全球第一大物联网操作系统。

手机方面，包括荣耀以及其他国产的小米、OPPO、Vivo等都将是鸿蒙开源的对象，智能硬件和智能家居方面，鸿蒙将会向国内的海尔、美的、格力等主流厂商进行开源。

有业内人士分析，未来预计华为会形成“华为5G智能网联生态、华为开源鸿蒙操作系统生态、华为海思芯片计算生态”等三大核心业务。

其中，中国芯必须要中国造，为重中之重。

而台积电花了近20年才走到今天的位置，短时间内华为要想实现突破确实不容易，但就像任正非所说的那样：华为走的艰难之路，只不过是一条中国企业的必经之路。

华为出售荣耀，尽管各奔东西，然而，对于华为与荣耀来讲，一切都是新的征程。

（本文仅供参考，不构成投资建议，据此操作风险自担）